Ktoś ukradł specjalnie stworzony rower Pee Wee Hermana. Zrozpaczony właściciel jest przekonany, że winny temuż jest jego przeciwnik, Francis. By znaleźć złodzieja, przemawia na konsultacja swych ukochanych. Wskazówką przyznaje mu wróżka, która myśli, że wie, gdzie otrzymuje się zguba. Pee Wee zostawia na badania. Prowadzi mu Mickey, zbiegły więzień. Kiedy przemawiają do Teksasu, przejawia się, że piwnica, w której zajmował uważać się jego rower, nie istnieje.